Лондонская фондовая биржа готовится к битве за одно из крупнейших первичных публичных размещений акций в Европе за последние годы, поскольку компания Verisure, отечественный поставщик систем безопасности, начинает планы по размещению акций, оценивая ее в более чем 20 млрд евро (16,7 млрд фунтов).
Как стало известно Sky News, владелец Verisure, частная инвестиционная компания Hellman & Friedman (H&F), находится на предварительной стадии разработки планов публичного листинга Verisure.
Люди, близкие к компании, заявили в эти выходные, что размещение акций вряд ли состоится в течение 12–18 месяцев, хотя они предупредили, что никаких официальных решений принято не было.
Биржи в Лондоне и Амстердаме считаются наиболее вероятными местами для листинга, хотя ожидается, что публичные рынки в Стокгольме (штаб-квартира Verisure находится в Швеции) и Цюрихе также станут частью процесса принятия решений.
У Verisure около 5,5 млн клиентов в 17 странах, включая Великобританию, Бразилию, Чили, Италию и Нидерланды.
Под руководством Остина Лалли, ее генерального директора, она превратилась в прибыльный бизнес, основанный на модели подписки, предлагающий технологически сложные услуги своей клиентской базе.
Четыре года назад компания провела одну из крупнейших рекапитализаций дивидендов в истории индустрии прямых инвестиций, когда сообщалось, что она выплатила своим владельцам более 6 миллиардов долларов.
В эти выходные было неясно, насколько реалистичны шансы группы Лондонской фондовой биржи на победу в одном из крупнейших зарубежных листингов за последние годы.
Однако новости о планах Verisure на ранней стадии появились в то время, которое считается все более критическим для LSE.
Надежды на то, что Shein, основанная в Китае группа онлайн-моды, проведет в этом году размещение в Лондоне, возможно, оценив его в 50 миллиардов фунтов стерлингов, были подорваны неудовлетворительным выступлением перед депутатами специального комитета по бизнесу и торговле на этой неделе.
Лиам Бирн, председатель комитета, написал письмо в Управление финансового надзора, чтобы выразить обеспокоенность по поводу доказательств, предоставленных компанией.
Как сообщило Sky News в прошлые выходные, среди других кандидатов на IPO в Лондоне в этом году — Shawbrook Group, банк среднего уровня.
Данные, собранные фирмой профессиональных услуг EY, показали, что 2024 год был одним из самых спокойных за всю историю наблюдений по количеству новых выпусков: было всего восемь новых листингов — и только три на основном рынке.
За год посредством IPO было привлечено всего 778 миллионов фунтов стерлингов, что на 18% меньше, чем в предыдущем году.
В то же время темпы ухода компаний из Лондона ускорились после того, как Ashtead, компания по аренде оборудования, заявила, что перенесет свой листинг в Нью-Йорк.
Flutter Entertainment, азартная группа, стоящая за Paddy Power и Betfair, уже перенесла свой основной листинг в США.
Люди, близкие к Verisure, заявили, что они ожидали, что компания будет оценена более чем в 20 миллиардов евро, при этом некоторые источники на рынке предполагают, что конечная цифра может достигать 30 миллиардов евро (25,2 миллиарда фунтов стерлингов).
Эта цифра включает долг Verisure, а это означает, что ее капитализация на рынке акций будет меньше.
H&F, которая входит в число самых успешных в мире фирм по выкупу акций, стала мажоритарным акционером Verisure в 2015 году, когда приобрела долю Bain Capital, еще одной группы прямых инвестиций.
В то время компания была известна как Securitas Direct Verisure Group и продолжала торговать под брендом Securitas Direct на некоторых рынках.
Представитель Verisure отказался от комментариев, а H&F не ответила на запрос о комментариях по электронной почте.