Боссы четырех крупнейших британских банков тайно призывают канцлера отказаться от наиболее значительных изменений в регулировании, введенных после финансового кризиса 2008 года, предупреждая, что ее дальнейшее навязывание является препятствием экономического роста Великобритании.
Sky News получила взрывное письмо, отправленное на этой неделе руководителями HSBC Holdings, Lloyds Banking Group, Natwest Group и Santander UK, в котором они утверждают, что банковское кольцевое оформление «является не только способностью банками поддерживать бизнес и экономику, но и в настоящее время избыточно».
Письмо генеральных директоров представляет собой беспрецедентное вмешательство большинства основных кредиторов Великобритании по отмене реформы, которая обошлась им в миллиарды фунтов стерлингов и которая была разработана, чтобы сделать банковскую систему более безопасной, отделяя розничную деятельность групп от их более рискованных оптовых и инвестиционных банковских мероприятий.
Их просьба к Рэйчел Ривз, канцлеру, отказаться от кольцевого отвода через 15 лет после того, как она была задумана, будет рассматриваться как прямая проблема для правительства, чтобы предпринять решительные меры в поддержку экономики в период, когда она заставляет экономические регуляторы отказаться от красной ленты.
Это, однако, зажигает противоречие среди тех, кто считает, что отказ от самых радикальных посткризисных рисков Великобритании усугубляет последствия любой будущей банковской индустрии.
В своем письме к канцлеру, квартет руководителей банков сказал г -же Ривз, что: «Благодаря глобальному экономическому ветру, крайне важно, чтобы, в поддержку своей промышленной стратегии, стратегии финансовых услуг правительства в области финансовых услуг и конкурентоспособности устраняет ненужные ограничения на способность британских банков поддержать бизнес по экономике и посылает наиболее возможные инвесторы в Великобритании в Великобритании в Великобритании по реформированию.
«Хотя мы приветствовали недавние технические корректировки режима кольцевого ограждения, мы считаем, что теперь необходимо идти дальше.
«Мы полагаем, что удаление режима кольцевого охлаждения состоит в том, что среди наиболее важных шагов правительство может предпринять, чтобы обеспечить максимальную структуру благоразумной рамки способности банковского сектора поддерживать британские предприятия и способствовать экономическому росту».
Говорят, что работа над письмом возглавлялась HSBC, чей новый исполнительный директор Жорж Элхедери входит в число подписавших.
Его коллеги в Ллойдс, Чарли Нанн; Пол Туайт из Нат -Запада; и Майк Редье, который управляет Santander UK, также подписал его.
В то время как г -н Туэйт, в частности, был публично в вопросе о продолжающейся потребности в кольцевом ограждении, письмо, отправленное во вторник, является первым раз, когда такой коллективный аргумент был поставлен настолько сильным.
Единственным заметным заочным от подписавших является CS Venkatakrishnan, исполнительный директор Barclays, хотя в прошлом он публично говорил, что кольцевая ограждение не является серьезной финансовой головой для его банка.
Другие руководители отрасли выразили скептицизм по поводу этой позиции, учитывая, что происхождение кольцевого отвода в значительной степени рассматривалось как попытка решить загадку, представленную обширными инвестиционными банковскими операциями Barclays.
Внедрение кольцевых ограждений заставило британских кредиторов с базой депозитов в размере не менее 25 млрд фунтов стерлингов, чтобы отделить свои розничные и инвестиционные банковские оружия, предположительно облегчая их управлять, если одна часть бизнеса столкнулась с несостоятельностью.
Банки потратили миллиарды фунтов на проектирование и создание своих организаций с кольцами, с отдельными советами директоров, назначенных в каждое подразделение.
Совсем недавно Казначейство перешло к увеличению порога депозита с 25 млрд фунтов стерлингов до 35 млрд фунтов стерлингов на фоне давления со стороны ряда более быстрорастущих банков.
Сэм Вудс, нынешний исполнительный директор основного банковского регулятора, управляющего пруденциальным регулированием, участвовал в разработке предложений, опубликованных Независимой комиссией под руководством сэра Джона Викерса по банковскому делу в 2011 году.
Законодательство по установлению кольцевого ограждения было принято в Законе о реформе финансовых услуг (банковских услуг) 2013 года, и режим вступил в силу в 2019 году.
В дополнение к кольцевому оформлению банки были вынуждены значительно увеличить сумму и качество капитала, которое они обладали буфером риска, в то время как им также было указано создать так называемые «живые воли» в случае, если они столкнулись с финансовыми проблемами.
Канцлер неоднократно говорил о необходимости регулировать для роста, а не риска — фраза, которую надеются четыре банка, теперь убедит ее отказаться от кольцевого ограждения.
Британия является единственной крупной экономикой, которая приняла такой подход к регулированию своей банковской индустрии — факт, который, по словам четырех руководителей банка, в настоящее время подрывает конкурентоспособность Великобритании.
«Кольцевое оформление налагает значительные и часто упускаемые из виду расходы на предприятия, включая МСП, путем воздействия их на банковские ограничения, не испытываемые их международными конкурентами, что затрудняет масштаб и конкуренцию»,-говорится в письме.
«Кредитные решения и цены искажаются, так как значительная ликвидность, захваченная внутри кольцевого фонда, может использоваться только для ограниченных целей.
«Корпоративные клиенты, чьи финансовые потребности становятся более сложными, поскольку они становятся все более крупными, более сложными или участвуют в международной торговле, негативно затронуты, учитывая ограничения на банки, связанные с услугами, могут предоставить.
«Удаление кольцевого ограждения устранило бы эти эффекты на краю скалы и позволит фирмам получить полный набор продуктов и услуг из одного банка, снижая административные расходы».
В последние месяцы возникли сомнения относительно приверженности испанского банковского гиганта Сантандера своим операциям в Великобритании на фоне жалоб на расходы на регулирование и надзор.
Пятый по величине кредитор на главной улице Великобритании провел предварительные разговоры о продаже Barclays или NatWest, хотя они не перешли на официальную стадию.
Тем временем HSBC особенно беспокойна в отношении влияния кольцевого ограждения на свой бизнес, учитывая его обширное международное след.
«С тех пор, как было введено кольцевые ограждения, наблюдалось существенное сокращение материального банкинга, в ущерб британским предприятиям и восприятие Великобритании как международно-ориентированной экономики с мировым финансовым центром»,-говорится в письме.
«Режим вызывает неэффективность капитала и ловит ликвидность, предотвращая его эффективное развертывание между групповыми организациями».
Четыре начальника призвали г -жу Ривз использовать ужин этого летнего особняка — ежегодное мероприятие в городе — чтобы донести «четкое заявление о намерениях… отменить кольцевое ограждение во время этого парламента».
Они утверждали, что это «продемонстрирует решимость правительства делать то, что нужно, чтобы способствовать росту и отправить максимально возможный сигнал инвесторам вашей приверженности городу и укрепить позицию Великобритании в качестве ведущего международного финансового центра».
