Разблокируйте дайджест редактора бесплатно
Рула Халаф, редактор FT, выбирает свои любимые истории для этого еженедельного информационного бюллетеня.
Citadel переманила второго портфельного менеджера, базирующегося в Лондоне, у конкурента Elliott Investment Management, что позволяет предположить, что хедж-фонд Кена Гриффина стремится принять активистскую тактику.
Павел Сергей, покинувший Elliott летом, присоединяется к хедж-фонду Citadel с капиталом в 65 миллиардов долларов в Лондоне в качестве портфельного менеджера, ориентированного на события, по словам людей, знакомых с ситуацией. Он сосредоточится на рисковом арбитраже — стратегии, предполагающей успешное завершение слияний и поглощений. В Цитадели от комментариев отказались.
Новость о назначении Сережа появилась через месяц после того, как газета Financial Times сообщила, что Набил Бханджи, акционер и старший портфельный менеджер Elliott, присоединяется к Citadel на глобальной руководящей должности и в инвестиционной роли.
Бханджи и Сергей тесно сотрудничали в нескольких наиболее известных активистских кампаниях Эллиота за пределами США в таких компаниях, как SoftBank, шведская Match и Toshiba. Однако уход Сережа из Elliott произошел на несколько месяцев раньше, чем его более старший коллега Бханджи, и наймы в Цитадели не были связаны с этим, говорят люди, знакомые с этим вопросом.
Они добавили, что Сергей приступит к работе в Цитадели в середине следующего года после 12-месячного отпуска по садоводству.
Активисты, подобные Эллиотту, обычно покупают доли в компаниях и лоббируют изменения, которые, по их мнению, помогут повысить цену акций. Совсем недавно Эллиотт начал кампанию против крупных американских компаний, таких как Honeywell, Starbucks и Southwest Airlines.
Citadel не известна как акционер-активист в традиционном смысле этого слова, но появление дуэта Эллиотов позволяет предположить, что она стремится принять некоторую активистскую тактику.
Обычно они охватывают широкий спектр: от угроз борьбы за доверенных лиц и громких призывов к смене руководства до так называемых конструктивных активистов, или «конструктивистов», которые определяют потенциальные области для улучшения в своих портфельных компаниях и работают с руководством над реализацией этого потенциала.
До прихода в Elliott в 2016 году Сергей работал аналитиком в JPMorgan и в группе прямых инвестиций MidEuropa, согласно его профилю в LinkedIn.
Команды Citadel торгуют различными стратегиями в сфере сырьевых товаров, кредитов и конвертируемых ценных бумаг, акций, инструментов с фиксированным доходом и макроэкономической торговли, а также количественной торговли.
С момента своего основания в 1990 году он превратился в самый прибыльный хедж-фонд в истории отрасли с оборотом в 4,5 триллиона долларов. По словам инвесторов, его флагманский фонд Wellington прибавил 13,2% в период с января по ноябрь.
Эллиотт управляет активами на сумму 70 миллиардов долларов и базируется во Флориде. Ее лондонский офис служит ее главным международным форпостом, и его возглавляет Гордон Сингер, сын 80-летнего основателя фирмы Пола Сингера.
Бханджи и Сергей отмечают два из более чем полудюжины увольнений старших сотрудников из лондонского офиса за последние несколько лет.
